Besonderhede van voorbeeld: -2064467016778188291

English

The presence of a significant excess kurtosis is not indicative of a time-varying volatility, but the reverse is true: a significant ARCH effect identifies a time-varying conditional volatility, volatility clustering (or mean reversion), and, as a result, the presence of a fat-tailed distribution (i.e. excess kurtosis > 0).

Spanish

La presencia de un exceso de curtosis significativo no es indicativa de una volatilidad variable en el tiempo, pero lo contrario es cierto: un efecto ARCH significativo identifica una volatilidad condicional variable en el tiempo, agrupación de volatilidad (o reversión de media) y, como resultado, la Presencia de una distribución de cola gorda (es decir, exceso de curtosis > 0)