Besonderhede van voorbeeld: 1564167226800803814

Czech

Pomocí tzv. měr sentimentu jako je poměr prodejních a nákupních opcí na index a objem obchodů se podařilo ukázat, že výnosy v období 1987 jsou bimodální, obsahují bifurkační větve a že stochastický model cusp katastrof popisuje data lépe než alternativní regresní modely.

English

With the help of sentiment measures, such as index put/call options ratio and volume (the former models the proportion of the chartists, while the latter the fundamentalists), we have found that the 1987 returns are clearly bimodal and contain bifurcation flags. The cusp catastrophe model fits these data better then alternative models.